KBC IFIMA S.A. (LUX) Note structurée en USD à 6 ans et avec taux d’intérêt fixe et variable

05.09.2016

KBC IFIMA S.A. (LUX) Note structurée en USD à 6 ans et avec taux d’intérêt fixe et variable

  • Note structurée en devises
  • Coupon annuel, partiellement à taux fixe, partiellement liée au taux CMS en USD
  • Dépôt gratuit dans votre compte-titres KBC

Du lundi 5 septembre 2016 (9h) jusqu’au vendredi 30 septembre 2016 (16 h) (sauf clôture anticipée) vous pouvez souscrire à une Note non subordonnée, structurée de KBC IFIMA S.A. (LUX) (l’ « Émetteur »), garantie par KBC Banque NV (le « Garant »).

Term sheet modifié

Ceci est une version modifiée de la version précédente du site internet qui a été publiée dans le cadre de l’émission prévue aux présentes. La section « Plus d’infos » fait référence en plus au document nommé Supplément (Anglais) 15-09-2015. Ce supplément a été approuvé par le CSSF le 15 septembre 2016 et a été effectué sur la base de la publication des résultats semi-annuels de KBC IFIMA S.A. (l’Emetteur) et de KBC Bank NV (le Garant).

Conditions principales

Durée 6 ans
Échéance Finale 5 octobre 2022
Prix d’Émission

101,50% (y compris une commission de placement de 1,50%)

Veuillez tenir compte d’une commission de taux de change qui s’élève en général à 1,00% du taux de change en vigueur à la date de paiement concernée.

Tous les tarifs des opérations sur titres applicables à KBC Banque NV peuvent être consultés sur le Tarif.

Remboursement à l’Échéance Finale Vous avez droit au remboursement à 100,00% du montant investi en USD (sans la Commission de Placement), à savoir USD 2.000,00 par Coupure, sauf en cas de faillite ou de défaut de l’Émetteur et du Garant ou en cas de bail-in
Objectif d’investissement En investissant dans ce produit on mise sur une hausse modérée au taux USD CMS à 5 ans. 
Coupon Pendant les 3 premières années un Coupon fixe de 2,00%*. À partir de la quatrième année un Coupon variable égal au taux CMS en USD à 5 ans, avec un minimum de 1,50% et un maximum de 4,50%. Le Coupon est payable annuellement le 7 septembrede chaque année, du 7 septembre 2017 jusqu’à la date d’ Échéance Finale. Les tarifs mentionnés dans de paragraphe, sont sur une base annuelle et avant retenue du précompte mobilier (actuellement de 27%).
Rendement Pour de plus amples informations concernant le fonctionnement du Notes, du rendement et des exemples des Notes veuillez vous référer aux rubriques « Plus d’Informations sur la courbe des USD CMS » et « Évolution historique du taux de change EUR/USD » à partir de la page 6 de la Fiche Produit. 
Coupures USD 2.000
Cotation Marché réglementé de la Bourse de Luxembourg
Droit applicable Les Notes, la Garantie et les Coupons sont régis par le droit anglais.
Les rangs des créances au titre de la Garantie ainsi que le statut de la Garantie sont régies par le droit belge.
Rating du Garant

Moody’s A1 (perspectives stables)
S&P A (perspectives négatives)
Fitch A- (perspectives positives)


Ces ratings sont purement indicatifs et ne constituent pas une recommandation d'achat, de vente ou de conservation des Notes de l'Émetteur. Pour plus d'informations sur ces ratings, vous pouvez consulter le site www.kbc.com sous l'onglet 'investor relations'- Ratings.

Risques L’investisseur est prié d’inspecter tous les risques inhérents au produit et en particulier(i) le risque de crédit – le remboursement du capital investi en USD (commission de placement pas incluse) et les paiements d’intérêts dépendent de la solvabilité de KBC IFIMA S.A (l’Émetteur) et de KBC Banque NV (le Garant) ; (ii) le risque de taux de change – les Notes étant exprimées en USD, un investissement dans les notes comportera un risque de conversion de USD en EUR par rapport aux Intérêts et au Remboursement (Le cours de change USD/EUR peut fortement fluctuer pendant la durée des Notes) ; (iii) le risque lié à la courbe de rendement de USD CMS - à partir de l'année 4 les Notes sont liées à la courbe des taux USD CMS, un investissement en Notes comportera un risque d'Intérêt portant sur la différence entre le taux USD CMS à 10 ans et le taux USD CMS à 2 ans ; (iv) risque de liquidité - la cotation à la cote officielle de la Bourse luxembourgeoise ne garantit pas qu'un marché actif se développera. Il se peut donc que les investisseurs ne soient pas en mesure de vendre leurs Notes avant l’Échéance Finale ; (v) risque de fluctuation du prix du produit (risque de marché) - le prix des Notes peut fluctuer sous l'effet de différents facteurs, notamment l'évolution des taux d'intérêt et la volatilité des marchés et (vi) le risque du ‘bail-in’ - dans le cas où KBC Bank Groupe (KBC Banque NV et ses filiales) atteint le point de non-viabilité, les Notes peuvent être annulées en tout ou en partie, ou converties en instruments de capitaux propres (actions), en fonction de la décision du régulateur (le « Bail-in »). Les facteurs de risque sont décrits en détail dans le Prospectus de Base aux pages 28 et suivants et dans la Fiche Produit aux pages 3-4.

Ce produit complexe (de “Notes”) est un titre de créance et s’adresse aux investisseurs avertis disposant des connaissances nécessaires et de l’expérience pour apprécier les avantages et les risques de ce type de produit en fonction de leur propre situation financière (en particulier les investisseurs bien informés de la nature des taux d’intérêt, des taux de change et des taux USD CMS).

Plus d'infos

  • Fiche Produit
  • Conditions définitives (en Anglais), y compris Résumé de Notes en français (5 septembre 2016)
  • Prospectus de Base du programme EMTN (en Anglais) 21-06-2016
  • Supplément (en Anglais) 15-09-2016
  • Résumé du Prospectus de base en français (21-06-2016)

En cas de plaintes veuillez contacter plaintes@kbc.be (tél.080062 084) et/ou ombudsman@ombudsfin.be.

 

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