Pensioenplanning voor ondernemers: begin op tijd

Met pensioen gaan is voor een ondernemer meer dan stoppen met werken. Ook de toekomst van het bedrijf, het personeel en de opvolging moet worden geregeld. Wie daar vroeg over nadenkt, houdt meer mogelijkheden open en kan zijn pensioen, vermogen en onderneming.

Lees hieronder het interview uit De Tijd met Marie Suy, ondenemingsfiscalist en Johan Nassen, private banker bij KBC Private Banking    

Hoeveel pensioen krijg ik? Zal dat volstaan? En wat als ik nog enkele jaren wil doorwerken? Werknemers én ondernemers stellen zich die vragen als ze nadenken over hun pensioen. ‘Tot daar lopen beide verhalen gelijk’, zegt Johan Nassen, private banker bij KBC Private Banking. ‘Maar een ondernemer heeft vaak ook een bedrijf met een belangrijke waarde. Wat daarmee gebeurt, weegt zwaar door in de pensioenplanning.’

Hoe ingewikkeld die oefening wordt, hangt onder meer af van het type onderneming. ‘De vennootschap van een advocaat of tandarts hangt sterk samen met de persoon. Zo’n vennootschap wordt meestal vereffend’, zegt Johan Nassen. ‘Ingewikkelder wordt het bij een exploitatievennootschap. Daar zitten klanten, personeel, machines en vaak ook vastgoed in. Gaat het bedrijf naar de kinderen, dan komen heel specifieke vragen naar boven. Bij een verkoop aan een derde partij moet u weer andere knopen doorhakken.’ 

Voor een ondernemer hangen bedrijf en pensioen nauw samen. ‘Wacht daarom niet tot uw zestigste om na te denken over de scenario's en over de dromen die u nog wilt realiseren’, zegt Marie Suy, ondernemingsfiscalist bij KBC Private Banking.

U hoeft daarom niet meteen definitieve beslissingen te nemen. Integendeel. ‘Wie vroeg begint, houdt net meer opties open. Het is maatwerk. Zowel een vereffening als een overdracht bereidt u best tijdig voor. Wilt u uw onderneming later overdragen, dan kunt u bijvoorbeeld vooraf overtollige activa geleidelijk uit de vennootschap halen of vastgoed onderbrengen in een aparte patrimoniumvennootschap. Zo behoudt u meer mogelijkheden voor later, zoals het ontvangen van huurinkomsten. Let wel: wie vlak voor een verkoop nog snel herstructureert, loopt meer risico op vragen van de fiscus’, waarschuwt Marie Suy.

‘Neem daarom tijdig uw balans door. Zo maakt u uw bedrijf stap voor stap overnamerijp.’

Een bedrijf overdragen is meer dan een financiële transactie. Als ondernemer laat u ook een stuk van uzelf los. Zeker bij een familiale overdracht spelen daarom niet alleen cijfers, maar ook emoties en verwachtingen mee.

‘Eerst moet duidelijk zijn of de volgende generatie het bedrijf ook echt wil overnemen’, zegt Johan Nassen. ‘Is die interesse er, dan moet u ook nagaan of de opvolger over de juiste competenties beschikt en welke rol u zelf nog wilt spelen. Neemt één kind het bedrijf over, dan moet u bovendien nadenken over de positie van de andere kinderen. Het komt geregeld voor dat één kind het bedrijf laat groeien, terwijl de anderen als passieve aandeelhouders wachten op hun dividend. In zo’n situatie kan het beter zijn dat één kind meteen volledig eigenaar wordt.’

Dat is niet altijd mogelijk. ‘Soms heeft het actieve kind onvoldoende middelen om alle aandelen in één keer te verwerven. Een combinatie van actieve en niet-actieve kinderen kan perfect werken, maar dan is het belangrijk dat men tot een regeling komt waarin elk kind zich kan vinden. Een marktconforme vergoeding voor het actieve kind is al een belangrijke stap’, zegt Marie Suy.

In een aandeelhoudersovereenkomst kunnen specifieke afspraken worden gemaakt om de onderlinge verhoudingen tussen aandeelhouders te regelen. U kunt er onder meer de overdracht van aandelen, het dividendbeleid, afspraken over het dagelijks bestuur en de waardering bij een latere verkoop in regelen. Ook het opstellen van een familiecharter kan aangewezen zijn bij familiale vennootschappen. Bij het opstellen van zulke overeenkomsten kan externe begeleiding nuttig zijn.

Ondernemers zijn vaak dag en nacht met hun bedrijf bezig. Maar soms is het ook goed om stil te staan bij minder aangename scenario’s: wat als u iets overkomt voor alles geregeld is? Wie op tijd begint, kan zelf keuzes maken in plaats van alleen nog te reageren op wat er gebeurt.’ besluit Marie Suy.

Vragen? Contacteer uw private banker of wealth manager.

Dit nieuwsbericht mag niet worden beschouwd als een beleggingsaanbeveling of advies.